Futures Hedging 2026: Chiến lược bảo hiểm rủi ro cho trader Việt Nam
Bí kíp Futures Hedging 2026 cho trader Việt Nam, so sánh công cụ, hướng dẫn thực tế, giảm rủi ro. Đọc ngay!
Futures Hedging 2026 – Bùng nổ tại Việt Nam 🚀
2026 là năm mà Futures hedging thực sự bùng nổ tại Việt Nam, và mình đã “đi học phí” thị trường kha khá 😅. Đã có vài lần mình lỡ hơi “all in” vào một vị thế dài, giá đột ngột sụt giảm, mà chưa có cách bảo hiểm – kết quả là mất hàng chục triệu VND trong một đêm.
Năm nay mình đã thử vài chiến thuật hedging, và muốn chia sẻ lại để các anh chị không phải “ăn hành” nữa.
1.
Tổng quan
Caption: Thị trường futures hedging đang lên sức ở Việt Nam năm 2026.
Nói thật là, hedging trong futures giờ đã không còn là “đồ chơi” chỉ dành cho các quỹ lớn.
Các sàn như Binance, Bybit, và các sàn nội địa đã giảm phí, hỗ trợ VND, nên chúng ta có thể “đánh” ngay trong tài khoản VND mà không lo chuyển đổi sang USDT.
Tại sao 2026 lại “đỉnh”?
- Phí giao dịch giảm: 0.02% – 0.04% cho các cặp USDT/USDC, còn fee VND chỉ 0.015%.
- Công cụ đa dạng: Perpetual, Quarterly, và các “Inverse Futures” cho BTC.
- Quy định rõ ràng: Ngân hàng Nhà nước đã công nhận việc giao dịch futures, nên rủi ro pháp lý giảm.
Cảnh báo: Hedging không phải bảo hiểm 100%, nếu thị trường biến động mạnh hơn dự đoán, vẫn có thể lỗ.
Hãy chuẩn bị vốn dự phòng ít nhất 10% tổng vốn.
2.
So sánh chi tiết
Caption: So sánh các loại futures phổ biến năm 2026.
Bảng 1: Phí và Đòn bẩy (2026)
| Loại hợp đồng | Phí maker | Phí taker | Đòn bẩy tối đa | Rủi ro (đánh giá) |
|---|---|---|---|---|
| Perpetual USDT | 0.02% | 0.04% | 125x | Cao (có thể bị liquidation nhanh) |
| Quarterly BTC | 0.015% | 0.035% | 100x | Trung bình |
| VND Inverse Futures | 0.015% | 0.03% | 50x | Thấp (được bảo hiểm bằng VND) |
Bảng 2: Quy đổi VND (giá BTC 24,5M VND, ETH 1,7M VND)
| Số tiền | BTC (số lượng) | ETH (số lượng) | Giá trị VND |
|---|---|---|---|
| 10,000,000 VND | 0.000408 | 5.88 | 10,000,000 VND |
| 50,000,000 VND | 0.00204 | 29.4 | 50,000,000 VND |
| 100,000,000 VND | 0.00408 | 58.8 | 100,000,000 VND |
Ae đã từng tính toán phí khi hedge chưa? Thông thường, nếu bạn mở vị thế 1 BTC (≈24.5 tỷ VND) và hedge 0.5 BTC bằng perpetual, phí sẽ chỉ khoảng 0.5 * 24.5B * 0.02% ≈ 2.45 triệu VND – không đáng lo.
Các điểm mạnh / yếu:
- Perpetual: xịn cho trader muốn “chạy” nhanh, nhưng cần theo dõi mức margin chặt chẽ.
- Quarterly: chuẩn cho các nhà đầu tư dài hạn, ít bị liquidation.
- VND Inverse: ngon vì không cần chuyển đổi USDT, rủi ro pháp lý thấp, nhưng đòn bẩy hạn chế.
3.
Ai nên dùng cái nào?
| Nhóm trader | Đề xuất | Lý do |
|---|---|---|
| Người mới (vốn < 20M VND) | VND Inverse Futures | Phí thấp, không cần chuyển USDT, rủi ro manageable |
| Trader trung cấp (vốn 20‑100M VND) | Quarterly BTC | Đòn bẩy vừa phải, thời gian đáo hạn phù hợp để điều chỉnh |
| Pro trader (vốn > 100M VND) | Perpetual USDT | Đòn bẩy cao, khả năng kiếm lợi nhuận nhanh, cần kỹ thuật quản lý margin |
Mình đã thử Quarterly với 30M VND, đặt hedge 0.2 BTC, và thu về lợi nhuận 8% sau 3 tháng – thật “đẹp”.
Còn lúc mình “all in” vào perpetual 200x, thua 12% trong 2 ngày, học được bài học “không chạy quá tốc độ”.
4.
Kết luận
Nói đơn giản là, Futures hedging năm 2026 đã “độ” lên mức mới, và nếu bạn biết cách chọn công cụ, tính phí, và quản lý margin, rủi ro sẽ được giảm đáng kể. Đừng để mình “ăn hành” vì không có kế hoạch bảo hiểm – hãy bắt đầu từ checklist dưới đây.
Checklist: Các bước thực hiện hedging chuẩn
- [ ] Xác định vị thế hiện tại (long/short, khối lượng).
- [ ] Chọn loại futures phù hợp (Perpetual, Quarterly, VND Inverse).
- [ ] Tính toán khối lượng hedge (thường 50‑70% vị thế).
- [ ] Đặt lệnh hedge với mức giá dừng (stop‑loss) và mức lợi nhuận mục tiêu.
- [ ] Theo dõi margin, nạp thêm nếu cần (đừng để liquidation).
- [ ] Khi lợi nhuận đạt mục tiêu, rút về VND và chuyển ngân hàng.
- [ ] Ghi lại nhật ký giao dịch, tính phí, và đánh giá.
Tip: Khi rút tiền về VN, nếu chuyển qua ngân hàng, phí chuyển USDT → VND hiện nay khoảng 0.2% và thời gian 1‑2 ngày. Đừng quên khai báo cho cơ quan thuế nếu lợi nhuận > 2 tỷ VND/năm.
5.
FAQ
Q1: Futures hedging có phải luôn bảo vệ vốn không?
Thực ra thì không.
Hedging chỉ giảm phần rủi ro giá, nhưng nếu thị trường di chuyển ngược lại mạnh hơn mức hedge, bạn vẫn có thể lỗ.
Q2: Phải trả thuế như thế nào khi lợi nhuận từ futures?
Thuế thu nhập cá nhân hiện tính 0.1% trên lợi nhuận giao dịch, và cần khai báo trong tờ khai thuế thu nhập cá nhân năm. Đối với lợi nhuận dưới 2 tỷ VND, có thể được miễn thuế nếu không vượt ngưỡng.
Q3: Có nên dùng VND Inverse Futures để tránh chuyển tiền qua USDT?
Đúng, vì không cần chuyển đổi, phí thấp, và rủi ro pháp lý giảm.
Tuy nhiên, đòn bẩy chỉ 50x, nên lợi nhuận thấp hơn.
Q4: Làm sao để tránh liquidation?
Giữ margin ít nhất 20% so với vị thế, sử dụng stop‑loss, và không đặt đòn bẩy quá 50x nếu không tự tin.
Q5: Khi nào nên rút lợi nhuận về VN?
Khi lợi nhuận đạt 5‑10% so với vốn đầu tư ban đầu, hoặc khi có tin tức thị trường tiêu cực.
Rút nhanh giúp giảm rủi ro biến động đồng USDT.
Nếu bạn có câu hỏi hay muốn chia sẻ kinh nghiệm, comment ngay dưới nhé!
Chúc mọi người giao dịch an toàn, “ngon” và “xịn” trong năm 2026! 🎉
📚 Bài viết liên quan bạn nên đọc:
